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在《資產(chǎn)配置前，你必須要了解的4類資產(chǎn)》中，我們介紹了大類資產(chǎn)的配置組合，其中有指出，有一部分錢需要拿來配置風(fēng)險最低的現(xiàn)金存款或準(zhǔn)存款，而準(zhǔn)存款常見的就是貨幣基金。

有一句老話說，揣在自己兜里的錢，才是讓人安心的錢。而衡量財務(wù)狀況是否健康，一個標(biāo)準(zhǔn)就是能否拿出三到六個月日常開銷的錢，作為流動資金，隨取隨用。但這筆錢存銀行活期，利息非常低，年化只有0.3%左右，也就是100塊存一年才給到3毛錢的利息，這完全無法抵御通貨膨脹的。

而有一個產(chǎn)品，則可以給到7倍于銀行活期存款利息的水平，這就是貨幣基金。其實支付寶中連接的就是一款貨幣基金，此前該貨幣基金為天弘余額寶貨幣，市場上的代碼為000198。另外，微信里的零錢通也是鏈接著貨幣基金的。

而這些貨幣基金，一方面能夠解決日常的花銷，方便支付，而且還能提供每天利息。如果具體來看貨幣基金的收益率，大概是銀行活期存款利率的7倍，因為銀行活期存款大概在0.3%左右，貨幣基金大概是2%左右。

余額寶中的7日年化收益率，是由于貨幣基金的收益率每天都在波動，所以會用7日年化收益率給到一個平均值。另外，很多貨幣基金不是用年化收益率來計算的，而是用萬份收益來計算，萬份收益是指1萬塊錢每天能夠產(chǎn)生多少收益。

不過，這個收益率每天都會波動，2013年余額寶剛推出時，其年化收益率曾經(jīng)一度達(dá)到7%，超過了很多銀行理財產(chǎn)品，并且這筆錢是隨取隨用的。那么貨幣基金到底買了些什么，到底安不安全？投資者到底該如何配置呢？下面我們就來好好介紹一下。

貨幣基金的利率為什么比銀行活期高？

貨幣基金雖然有“貨幣”兩個字，但其購買的不是貨幣，而是參與了我國貨幣市場的投資，因此叫做貨幣基金。貨幣市場不是我們普通老百姓能夠接觸到的市場，它實際是很多機(jī)構(gòu)之間，用來拆借資金的場所，這個場所交易的都是金融資產(chǎn)，而這類金融資產(chǎn)的期限往往比較短。

另外，貨幣基金還是很安全的，由于普通投資者沒有機(jī)會參與，基金公司就將個人的錢聚集起來，進(jìn)入該市場中投資一些金融資產(chǎn)，比如投資一些短期國債、央行票據(jù)、銀行定期存單等等，而這些資產(chǎn)是由國家或金融機(jī)構(gòu)背書的，風(fēng)險是比較低的。

那么這些安全的投資品為何還能有不錯的收益率？這是因為該市場個人投資者進(jìn)不去，機(jī)構(gòu)將錢聚集在一起，相當(dāng)于散戶變成了大客戶，在銀行或金融機(jī)構(gòu)之間，就會有一定的議價能力，因此資金的利率就會更高，貨幣基金的利率也會遠(yuǎn)高于銀行活期存款的利率。

那么2013年余額寶的收益率為何能達(dá)到7%？一方面是由于資金量大，在市場中具備討價還價的能力，另一方面也取決于機(jī)構(gòu)缺不缺錢，比如2013年市場上就短暫出現(xiàn)了”錢荒”的現(xiàn)象。

不過，2013年是一個非正常年份，之后市場慢慢回歸正常，最近幾年由于我們國家經(jīng)濟(jì)增速一直往下走，貨幣政策也相對寬松，市場上的錢也沒有那么緊張，銀行間的利率也在不斷下降，因此貨幣基金市場的利率平均都在2%左右徘徊。

以上，我們對2%有了更深刻的理解，市場上如果不再出現(xiàn)極端的”錢荒”狀況，大家也不要對貨幣基金的收益率預(yù)期太高，但即使它掉到1%點多，也比銀行活期利息要高很多。因此，貨幣基金是一個打理日常應(yīng)急存款一種非常好的方式。

如何正確投資貨幣基金？

首先，我們先來說一個誤區(qū)，就是很多人在購買貨幣基金時，會貨比三家，比較利息的高低，但個人認(rèn)為沒有必要，本來這是一筆短期流動資金，是用來流動的。因此對比2.1%和2.15%的利率，只會徒增自己的工作量，實際收益并沒有體現(xiàn)太多。

個人建議大家投資貨幣基金，選擇原則是就地找，你的錢放在哪里，就在哪里找相應(yīng)的貨幣基金。比如錢大多放在支付寶中，就可以選擇余額寶，如果多數(shù)錢在微信中，就可以選擇理財通，如果多數(shù)錢放在銀行卡，就可以買銀行卡里的貨幣基金。

這個地方有些細(xì)微差別，就是銀行的貨幣基金不是一個自動余額轉(zhuǎn)入的設(shè)計流程，需要手動轉(zhuǎn)入貨幣基金。不過，這也是站在銀行利益角度考慮的，他們當(dāng)然希望資金支付的利息越低越好。但微信、支付寶在這個操作上，就比較人性化，只要有錢進(jìn)入，就會在當(dāng)天或第二天自動幫你轉(zhuǎn)入到貨幣基金當(dāng)中，一定程度上也幫你提高了資金的收益率。

另外，還有一個賬戶是容易被大家忽視的，就是有一些小伙伴會炒股或投資基金，在證券公司的賬戶也會有一部分閑錢，因此也可以在里面購買貨幣基金。

總之，對于這一部分閑錢的打理原則，就是就地買，怎么方便怎么來，買貨幣基金能夠?qū)⒍唐诹鲃淤Y金利用起來，產(chǎn)生出一定的利息就可以了。總而言之，貨幣基金是短期資金的最好去處，安全性也比較高。

但如果有一筆錢是六個月以上的期限，甚至是一兩年的期限用不到的，放在貨幣基金里還是比較雞肋的。那么這類資金到底該如何打理？下一篇我們來好好介紹。